買入套保實例：
　　9月份，某油廠預計11月份需要100噸大豆作為原料。當時大豆的現貨價格為每噸2010元，該油廠對該價格比較滿意。據預測11月份大豆價格可能上漲，因此該油廠為了避免將來價格上漲，導致原材料成本上升的風險，決定在大連商品交易所進行大豆套期保值交易。交易情況如下表：　　
　　 現貨市場
　　 期貨市場　　
　　9月份
　　大豆價格2010元/噸
　　買入10手11月份大豆合約（多開倉）：價格為2090元/噸　　
　　11月份
　　買入100噸大豆：價格為2050元/噸
　　賣出10手11月份大豆合約（平多空倉）：價格為2130元/噸 　　
　　套利結果
　　虧損40元/噸
　　盈利40元/噸 　
　　最終結果
　　凈獲利100*40-100*40=0元　　
　　注：1手=10噸　　
　　從該例可以得出：第一，完整的買入套期保值同樣涉及兩筆期貨交易。第一筆為買入期貨合約，第二筆為在現貨市場買入現貨的同時，在期貨市場上賣出對沖原先持有的頭寸。第二，因為在期貨市場上的交易順序是先買后賣，所以該例是一個買入套期保值。第三，通過這一套期保值交易，雖然現貨市場價格出現了對該油廠不利的變動，價格上漲了40元/噸，因而原材料成本提高了4000元；但是在期貨市場上的交易盈利了4000元，從而消除了價格不利變動的影響。如果該油廠不做套期保值交易，現貨市場價格下跌他可以得到更便宜的原料，但是一旦現貨市場價格上升，他就必須承擔由此造成的損失。相反，他在期貨市場上做了買入套期保值，雖然失去了獲取現貨市場價格有利變動的盈利，可同時也避免了現貨市場價格不利變動的損失。因此可以說，買入套期保值規避了現貨市場價格變動的風險。
　　賣出套保實例：（該例只用于說明套期保值原理，具體操作中，應當考慮交易手續費、持倉費、交割費用等。）
　　7月份，大豆的現貨價格為每噸2010元，某農場對該價格比較滿意，但是大豆9月份才能出售，因此該單位擔心到時現貨價格可能下跌，從而減少收益。為了避免將來價格下跌帶來的風險，該農場決定在大連商品交易所進行大豆期貨交易。交易情況如下表所示： 　　
　　 現貨市場
　　 期貨市場　　
　　7月份
　　大豆價格2010元/噸
　　賣出10手9月份大豆合約（空開倉）：價格為2050元/噸　　
　　9月份
　　賣出100噸大豆：價格為1980元/噸
　　買入10手9月份大豆合約（平空倉）：價格為2020元/噸　　
　　套利結果
　　虧損30元/噸
　　盈利30元/噸　　
　　最終結果
　   凈獲利100*30-100*30=0元　　
　　注：1手=10噸
　　從該例可以得出：第一，完整的賣出套期保值實際上涉及兩筆期貨交易。第一筆為賣出期貨合約，第二筆為在現貨市場賣出現貨的同時，在期貨市場買進原先持有的部位。第二，因為在期貨市場上的交易順序是先賣后買，所以該例是一個賣出套期保值。第三，通過這一套期保值交易，雖然現貨市場價格出現了對該農場不利的變動，價格下跌了30元/噸，因而少收入了3000元；但是在期貨市場上的交易盈利了3000元，從而消除了價格不利變動的影響。