5.2.1.7 漲價預備費估算

對工期較長的項目，由于建設期內可能發生的材料、設備、人工等價格上漲引起的投資增加，需要事先預留的費用。也稱價格變動不可預見費。

計算公式 P=ΣI(1+f)^t-1)

f 價格上漲指數(政府有規定的按規定，無規定的由咨詢人合理預測)。

5.2.1.8 匯總編制建設投資(不含建設期利息)估算表

|序號|工程或費用名稱|建筑工程費|設備及工器具購置費|安裝工程費|其他費用|合計|其中外匯|投資比例%|

5.2.2 建設期利息估算

建設期利息是指項目借款在建設期內發生并計入固定資產原值的利息。

計算方法：

1. 借款在年初發生：各年利息=(上一年的本息合計+本年借款)×年利率。

2. 借款額在各年均衡發生：各年利息=(上一年年末借款本息累計+本年借款額/2)×年利率(復利計算)

3. 借款額在各年均衡發生：各年利息=(上一年年末借款本金累計+本年借款額/2)×年利率(單利計算)

通常采用借款額在各年均衡發生的方法計算。

5.2.3 流動資金估算

流動資金是指項目投產后，為進行正常的生產運營，用于購買原材料，燃料、支付工資、其他經營費用等必不可少的周轉資金。是必須準備的最基本的營運資金。

計算方法

1. 分項詳細估算法

流動資金=流動資產-流動負債

流動資產=應收賬款+現金+存貨

流動負債=應付帳款=購買燃料，材料費

流動資金本年增加額=本年流動資金-上年流動資金

存貨=原材料+燃料+在產品+產成品

2. 擴大指標估算法

按流動資金占某種基數的比率估算流動資金。常用的基數有：銷售收入、經營成本，總成本、建設投資。擴大指標法準確度不高，適用于項目建議書階段。

1) 產值(銷售收入)資金率估算法：

流動資金=年產值×產值資金率=年銷售收入額×銷售收入資金率

2) 經營成本(總成本費用)資金率估算法：

流動資金=年經營成本×經營成本資金率=總成本費用×總成本費用資金率

流動資金估算應注意以下問題：

1. 分項詳細計算時，確定最低周轉天數�？紤]一定的保險系數。

2. 不同負荷下的流動資金是按照相應負荷時的費用計算出來的，而不能按100%負荷下的流動資金乘以負荷百分數求得。

5.3 項目投入總資金與分期投資計劃

5.3.1 項目投入總資金

1.編制投入總資金匯總表

1. 建設投資

1.1建設投資靜態部分

1.1.1建筑工程費

1.1.2設備及工器具購置費

1.1.3安裝工程費

1.1.4工程建設其他費用

1.1.5基本預備費

1.2建設投資動態部分

1.2.1漲價預備費

1.3.2建設期利息

2.流動資金

3.項目總投資=(1+2)=靜態投資+動態投資

5.3.2. 編制分年投資計劃表

編制分年投資計劃表，其中的建設投資(不含建設期利息)是做為安排融資計劃、估算建設期利息的基礎。分年投資計劃表與資金籌措表兩者合一稱為投資使用與資金籌措表。

分年投資表內容如下：

1. 建設投資(不含建設期利息)=靜態投資+漲價預備費

2. 建設期利息

3. 流動資金

4. 項目投入總資金=(1+2+3)